大盘强开盼反包，黑杰克说：盯紧 “安全” 主线，大跌敢买才稳

今天沪指开 3865 点，高于 3854 点定盘价，是强势开局，一开盘就透着控盘者 “点火” 的痕迹，明显在借消息占先机。上周五大家慌着找跳水原因，说什么期指交割、美国区域银行暴雷，结果盘后不仅没黑天鹅，利好还扎堆 —— 特朗普放缓和信号，上面还开会研究 “十五五” 规划。这么一看，所谓利空早没了卖压，买盘自然进场，11 点左右摸到中场高点后开始高位震荡。

按推背图预判，今天上涨本就正常，但黑杰克得提醒，想一次反包难度大，盘面顶多稳住。上午成交 1.16 万亿，比昨天少 165 亿，全天估计 1.83 万亿，还是没到 2 万亿，最后收根小红小黑的星锤线很合理。

盘面上热点轮着活跃，沐曦要冲科创板 IPO、智元机器人拿数亿订单交付，带动沐曦概念、机器人概念走强；CPO、脑机接口、量子科技也跟着动，本质都是在炒 “十五五” 预期。这里得把会议节奏说清楚：周一到周三开会，大概率没结果，周三可能出简稿，全稿最迟周末；规划现在顶多是纲领方向，具体数据得等 12 月甚至明年 3 月，别瞎猜细节。

用炒股的话说，纲领核心就仨：反内卷、扩内需、大科技。反内卷看传统周期股，扩内需盯地产消费，大科技分成熟和前沿，但最绕不开的是 “安全”—— 资源安全、产业链安全、科技安全，中金提的 AI、6G，经济日报点的量子、机器人，都围着这俩字转。长期看，AI 算力机会还在，人工智能ETF（159819）、中证2000ETF（563300）都能盯，尤其微盘股是量化抱团标的，趋势容易强化。

个股里也有硬逻辑，润和软件（300339）沾着鸿蒙发布会热度，宁波东力（002164）突破机器人减速器工艺还小批量供货，都是有实在支撑的。现阶段操作不用复杂，大跌就买，反弹就卖，等底部信号再加仓。别被短期震荡吓住，“十五五” 的安全主线清晰了，抓准方向比乱追热点踏实多了。