唯真财经

一、重要财经信息
①据悉，白宫与伊朗接近达成一页谅解备忘录，旨在结束战争并设定核问题谈判框架。忘录内容包括伊朗暂停铀浓缩活动，美国解除对伊制裁并释放被冻结资金，同时取消霍尔木兹海峡通行限制。
②三星宣布停止在中国大陆市场销售所有家电产品。
③美股三大指数集体收涨，纳指涨2.02%，标普500指数涨1.46%，道指涨1.24%。其中，纳指、标普500指数续创新高。英伟达涨超5%，总市值重回5万亿美元上方。AMD涨超18%，创历史新高，总市值超6800亿美元，位居全球第18位。利弗莫尔中概股龙头指数收涨4.98%。
④COMEX黄金期货涨2.81%，报4696.8美元/盎司；COMEX白银期货涨5.77%，报78.83美元/盎司。

二、今日热点聚焦

东方证券：拟发行股份及支付现金收购上海证券100%股权 股票复牌

鼎龙股份：先进封装用TSV等三类抛光液产品取得重大进展并获得订单

罗博特科：ficonTEC及其子公司与纽交所上市公司B的子公司签署1.83亿元合同 系量产化测试设备、耦合设备及相关服务订单，占营收比例超过19.26%。其二，ficonTEC的子公司与公司F签署日常经营重大合同，合同金额约为3,226万美元（折合人民币金额约为2.20亿元），系量产化高精度视觉检测设备、高精度激光bar条封装设备及相关服务订单，占营收约为23.16%

远东股份：子公司中标/签约千万元以上合同订单合计26.33亿元；其中，智能电池储能/算力AI相关订单合计7.37亿元

绿通科技：大摩半导体在手订单充足 已进入中芯国际、台积电供应链（调研）


光纤
①英伟达宣布与康宁达成长期合作  康宁将把美国的光学连接能力提升10倍，光纤产量提升50%以上。
②机构预测，2026、2027年全球光纤供给分别为7.25亿、8.07亿芯公里。当前全球头部光棒厂商产能普遍处于高负荷运行状态，供给端的刚性制约使得产能无法快速响应需求的跳涨，从而形成供需缺口，支撑光棒及光纤价格维持高位。
（长飞光纤、烽火通信、杭电股份、亨通光电、通鼎互联、中天科技）

算力租赁
算力稀缺性凸显，国内云厂商集体多次上调算力服务价格。腾讯云5月9日起，将AI算力、容器服务及弹性MapReduce（EMR）相关产品刊上例调价5%；阿里云5月15日起，对部分MU（Model Unit）模型单元的服务价格进行2%~7%的上调。
（东阳光、东方国信、利通电子、美利云、平治信息、优刻得、铜牛信息、首都在线）

算力硬件
①Lumentum第三财季营收同比增长90%，创下8.08亿美元的历史新高；第三财季毛利率环比提升540个基点，营业利润率环比提升700个基点；公司的订单已经排到2028年。
②机构指出，Lumentum OCS开始放量，预计2025至2028年间，光电路交换机（OCS）出货量年复合增长率将超过150%，其积压订单超4亿美元。全球OCS交换机出货量预计在2027/2028/2029年分别达到5万/20万/30万台，呈现爆发式增长态势。
（云南锗业、博敏电子、仕佳光子、赛微电子、联特科技、光迅科技、华工科技）

存储芯片
①AI内存需求激增，存储芯片进入超级周期，DRAM、NAND、SSD等价格持续大涨。美光高管：内存需求爆了，全球再建5座超级晶圆厂也不够。
②韩国一季度DRAM出口额同比增长249.1%至357.9亿美元，而NAND闪存芯片出口同比增长377.5%至53.9亿美元。
（德明利、兆易创新、佰维存储、普冉股份、香农芯创、江波龙）

算力芯片
①多家大厂加大了对国产AI芯片的采购力度。行业头部公司寒武纪和芯原股份2026年Q1业绩和订单数据超市场预期。同时，Deepseek V4主动深度适配国产算力，为国产算力加速崛起奠定了基础。
②AMD表示，预计到2030年，CPU市场年增长超过35%；预计公司第二季度CPU收入增长超过70%。AMD CEO苏姿丰表示：CPU地位正不断抬升 AMD已进入新一轮高增长通道。
（中国长城、禾盛新材、通富微电、海光信息、澜起科技、龙芯中科、寒武纪）

MCU
当前众多海外人工智能电源及光通信企业正集中加大采购国产微控制器芯片，以满足其快速扩张的算力基础设施和人工智能供电系统建设需求。服务器与光通信设备电源功率持续攀升，已成为导致微控制器芯片供应趋紧的关键因素，多家国内相关厂商宣布提价。
（中微半导、国民技术）

绿电
我国首个大规模“算电协同”绿电直供项目——中国大唐中卫云基地50万千瓦光伏电站正式投运。标志着我国“东数西算”工程实现了从沙漠风光电到数字算力的直连直通。
（大唐发电、节能风电、华电辽能、晶科科技、协鑫能科、银星能源、甘肃能源）

6F
5月6日，百川盈孚涨价1000元/吨至98000元/吨，SMM涨价1000元/吨至99000元/吨，已有企业报价11万。
（天赐材料、新宙邦、天际股份、多氟多）

锂电
机构预计5月行业排产将继续攀升，动力与储能需求同步走强，叠加美国取消负极材料“双反”关税，出口端迎实质利好。
（蔚蓝锂芯、永杉锂业、容百科技、宁德时代、雄韬股份、天赐材料）

商业航天
①首个！工信部批复国电高科开展卫星物联网业务商用试验。
②北京市国防科工办发布关于开展商业航天公共试验与中试验证平台（首批）申报工作的通知。
③SpaceX的IPO注册文件显示，SpaceX星舰项目累计投入突破150亿美元，公司即将推出升级版原型机。SpaceX计划在2026年下半年发射首批新的、更强大的“星链 V3”卫星。
（西部材料、润贝航科、通宇通讯、信维通信、再升科技、中国卫星、中国卫通）

燃气轮机
机构指出，据测算，2028年北美AI带动电力需求超70GW，考虑其他领域燃机需求稳定在60GW左右，而全球燃机供给预计届时约90GW，缺口巨大。
（潍柴动力、天润工业、杰瑞股份、应流股份）

铜箔
机构测算，预计2026年底/2027年HVLP4单月需求为1849吨/2980吨，三井/福田/古河/金居单月有效供给仅为1424吨/2075吨，缺口比例达23%/30%。
（德福科技、方邦股份、铜冠铜箔、隆扬电子、东材科技、中一科技）

创新药
2026年ASCO年会将于5月29日至6月2日在芝加哥举行。中国创新药企本届ASCO表现进一步从“数量爆发”走向“质量突破”，12家企业13项研究入选LBA，创历史新高。整体来看，国产创新药正加速进入国际高等级临床证据兑现阶段。
（美诺华、欧林生物、常山药业、博瑞医药、奥翔药业、前沿生物）