一、重要财经信息
①央行：用好债市非银大额赎回互换便利，维护股票、债券、外汇等金融市场平稳运行
②央行：坚持实施好适度宽松的货币政策 保持流动性充裕
③截至收盘，纳斯达克综合指数收涨1.6%，道琼斯指数收涨0.49%，标普500指数收涨1.31%。AI产业链交易热潮回归，存储板块方面，闪迪涨超13%，美光科技涨超11%，海力士涨超9%；光通信股方面，迈威尔科技涨超9%，Lumentum涨超10%；半导体设备方面，拉姆研究、应用材料涨超6%

二、今日热点聚焦
特锐德：签订2.5亿元算力中心电力方舱采购合同。公司表示，2026年1-9月在算力中心领域累计中标金额超15亿元，同比增长超300%
路畅科技：浙江鼎聿拟要约收购公司14%股份
君正股份：DRAM目前需求旺盛且产能非常紧张 已对大部分客户完成调价（调研）
均胜电子：公司旗下宁波超平面机器人科技公司于11月10日向宇树科技交付首台机器人高算力大脑背包，双方战略合作迈入产品交付阶段（三大报）

CPO/算力硬件

海外媒体报道，微软一直在向特施压，要求其停止禁止中国进口人工智能数据中心关键部件的计划。

（剑桥科技、光迅科技、东山精密、源杰科技、太辰光、新易盛、中际旭创、天孚通信）



PCB

①机构：AI服务器、交换机及高速互联需求持续增长，推动高多层板、高阶HDI(高密度互连板)及低损耗材料需求放量，单机柜PCB用量与价值量提升，头部厂商高端产能保持较高利用率。

②近日，市场研究机构Yole Group在最新发布的《2026年印刷电路板（PCB）行业报告》中指出，预计到2031年达到1400亿美元，年复合增长率达8.1%。

（沪电股份、景旺电子、深南电路、南亚新材、迅捷兴、生益科技、四会富仕）



光伏

特斯拉已启动得州100亿美元光伏工厂建设，预计29Q1投运；同时SpaceX已向德国Singulus订购对应100GW年产能的HJT制造设备，首条产线预计27H1交付，并计划供应更多产线。所生产电池明确将用于得州生产的Starmind人工智能卫星。

（亚玛顿、金辰股份、凯盛新能、宇邦新材、欧晶科技、金晶科技）



智能驾驶

媒体曝马斯克将来深圳参加APEC会议，推动 FSD 在华落地。

（浙江世宝、豪恩汽电、均胜电子、德赛西威）



人形机器人

①北京发布具身智能机器人产业高质量发展行动方案 力争到2028年京津冀区域具身智能机器人整机产能占全国25%，关键零部件配套率超过60%。

②2026硅谷人形机器人峰会将在12月1日至2日在加州圣马特奥揭幕，特斯拉、Agility Robotics、Boston Dynamics等机器人巨头和明星初创企业悉数参会。机器人峰会官方账号官宣Optimus机器人将在会场展示，V3版本或将正式亮相。

③谷歌上线其最强机器人模型 入驻奔驰生产线，分拣成功率96%。

（锋龙股份、福莱新材、沃特股份、岱美股份、蓝黛科技、拓斯达、拓普集团）



AI漫剧

①机构：AI短剧的产业逻辑正在从单纯的降本增效，向内容供给扩张、IP价值释放和海外市场拓展延伸。与此同时，AI影视的内容形态也在从短剧、漫剧向中长剧、电影及互动影游等方向拓展。

②媒体报道，京东内测独立短剧产品“京东追剧福利社”，采用免费模式，核心玩法是“看剧领福利、剧中同款直接买，京东发货”。

（上海电影、凯撒文化、果麦文化、华策影视、慈文传媒、遥望科技、芒果超媒）



游戏

11月10日，腾讯首款专属AI游戏陪伴Agent“鹅次元”近日开启内测。这款产品面向PC玩家，提供拟人化的AI陪伴和实时语音互动。

（凯撒文化、电魂网络、中青宝、富春股份、盛天网络、汤姆猫）



燃气

据气象部门预测，受超强厄尔尼诺事件影响，预计今冬我国气温总体偏高，但寒潮频次略多、冷暖起伏大，极端天气可能多发频发，预计将给能源保供带来挑战。今冬供暖季天然气日顶峰保供能力超过17.5亿立方米，较上个供暖季用气峰值高出近7000万立方米。

（东方环宇、胜通能源、胜利股份、佛燃能源、凯添燃气、水发燃气）



存储芯片

集邦咨询旗下DRAMeXchange发布数据显示，10月通用型DRAM产品的平均合约价格较上月26美元环比上涨5.77%；对比2016年6月开始追踪统计时的2.9美元的价格，如今已经累计上涨约9.5倍。集邦咨询预测，今年第四季度PC DRAM合约价将环比上涨13%-18%。

（利扬芯片、普冉股份、君正股份、佰维存储、德明利、江波龙、长鑫科技）



端侧AI

字节PICO新机Space Pro定档12月2日，将于“双12”期间推出。

（日海智能、瀛通通讯、富瀚微、荣旗科技）